Nick Lesson dan Kejatauhan Barings Bank DISEDIAKAN OLEH KUMPULAN 7 MPU 1062 KURSUS INTEGRITI DAN ANTI RASUAH
ISI KANDUNGAN 01 02 03 04 05 06 07 PENGENALAN LATAR BELAKANG KES KERATAN AKHBAR MODUS OPERANDI TINDAKAN YANG DIAMBIL KESAN REFLEKSI - PENDAPAT TENTANG KES - ETIKA DAN NILAI MORAL - HARAPAN
CASE STUDY INTEGRITI DAN ANTI-RASUAHAHLI KUMPULAN AZNI BINTI YUSOF (309595) THANUS LOGANATHAN (314503) NUR SOLEHAH BINTI ROSLIN 313731ALIYA MARTISA BINTI MOHD IZAHA (311585)AIN NAJIHA BINTI MOHD YUSOF (313237)
Jenayah kolar putih merupakan satu bentuk jenayah yang dilakukan oleh individu yang mempunyai kedudukan atau kuasa dalam sesebuah organisasi untuk memperoleh keuntungan atau menyembunyikan kesalahan mereka. Jenayah ini boleh menyebabkan kerugian kewangan yang besar serta menjejaskan kepercayaan masyarakat terhadap institusi yang terlibat. Salah satu kes jenayah korporat yang paling terkenal dalam sejarah dunia ialah kejatuhan Barings Bank pada tahun 1995 yang berpunca daripada tindakan seorang pedagang saham bernama Nick Leeson. PENGENALAN Kes ini sering dijadikan kajian dalam bidang pengurusan risiko, perakaunan, audit, dan etika perniagaan kerana ia menunjukkan bagaimana kelemahan kawalan dalaman dan pengawasan boleh menyebabkan sebuah institusi kewangan yang berusia ratusan tahun runtuh dalam masa yang singkat.
LATAR BELAKANG Nick Leeson menyertai Barings Bank pada tahun 1989 dan kemudiannya dihantar ke Singapura untuk menguruskan aktiviti perdagangan di Singapore International Monetary Exchange (SIMEX). Pada peringkat awal, Leeson berjaya menjana keuntungan yang besar untuk bank tersebut sehingga beliau dianggap sebagai pedagang yang sangat mahir dan dipercayai oleh pihak pengurusan. Namun, pada tahun 1992, Leeson mula mengalami kerugian dalam urus niaga perdagangan. Bagi mengelakkan kerugian tersebut diketahui oleh pihak atasan, beliau menyembunyikannya dalam satu akaun khas yang dikenali sebagai "Error Account 88888". Dari semasa ke semasa, kerugian yang ditanggung semakin meningkat apabila beliau terus melakukan pelaburan berisiko tinggi untuk menampung kerugian sebelumnya. Keadaan menjadi lebih buruk selepas gempa bumi Kobe di Jepun pada Januari 1995 yang menyebabkan pasaran saham Jepun merosot dengan mendadak. Akibatnya, pelaburan spekulatif yang dilakukan oleh Leeson mengalami kerugian besar sehingga mencecah kira-kira £827 juta. Kerugian tersebut melebihi kemampuan Barings Bank untuk menampungnya dan akhirnya menyebabkan bank itu muflis pada tahun 1995. Barings Bank merupakan sebuah bank perdagangan yang diasaskan pada tahun 1762 di United Kingdom. Bank ini mempunyai reputasi yang sangat baik dan merupakan salah satu institusi kewangan paling berpengaruh pada zamannya. Malah, keluarga diraja Britain juga pernah menjadi pelanggan bank tersebut.
KERATAN AKHBARLIPUTAN MEDIA ANTARABANGSA MENGENAI KEJATUHAN BARINGS BANKICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETTICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETTICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •TICKETICK LEESON •ejatuhan Barings Bank pada tahun 1995 mendapat liputan meluas daripada media antarabangsa selepas didapati berpunca daripada aktiviti perdagangan tanpa kebenaran yang dilakukan oleh Nick Leeson. Keratan akhbar menunjukkan bagaimana kelemahan kawalan dalaman dan kegagalan pengurusan risiko telah menyebabkan kerugian besar kepada institusi kewangan tersebut. Kes ini menjadi perhatian dunia kerana melibatkan kejatuhan sebuah bank yang telah beroperasi selama lebih 230 tahun. Skandal tersebut turut menjadi pengajaran penting tentang kepentingan integriti, akauntabiliti dan sistem kawalan dalaman dalam sesebuah organisasi. K Kes Barings Bank sering dijadikan rujukan dalam bidang kewangan, audit dan pengurusan risiko kerana menunjukkan bagaimana tindakan seorang individu yang tidak berintegriti mampu menjejaskan keseluruhan organisasi. Peristiwa ini menjadi contoh penting tentang keperluan budaya integriti dan akauntabiliti dalam dunia profesional.
ick leeson merupakan seorang pedagang derivatif yang bertugas di Singapore International Monetary Exchange (SIMEX). Beliau menjalankan perdagangan berisiko tinggi tanpa kebenaran dan mengalami kerugian yang besar akibat spekulasi pasaran yang gagal. Namun, kerugian tersebut tidak dilaporkan kepada pihak pengurusan Barings Bank. Bagi menyembunyikan kerugian tersebut, Leeson menggunakan akaun rahsia yang dikenali sebagai Akaun 88888. Beliau turut memanipulasi rekod kewangan dan laporan transaksi supaya kerugian sebenar tidak dapat dikesan oleh pihak pengurusan dan auditor dalaman. Kelemahan kawalan dalaman membolehkan Leeson mengendalikan kedua-dua urusan perdagangan dan penyelesaian transaksi tanpa semakan bebas. Akibatnya, kerugian terus meningkat sehingga mencecah £827 juta sebelum akhirnya menyebabkan Barings Bank diisytiharkan muflis pada tahun 1995. Nick Lesson ketika bertugas sebagai pedagang di SIMEX, SingapuraLANGKAH-LANGKAH PENIPUANBeliau mengalami kerugian besar akibat spekulasi pasar yang tidak menguntungkan.Untuk menyembunyikan kerugian, beliau menggunakan akaun rahsia bernombor 88888 (Akaun 88888).Leeson memanipulasi rekod dan laporan kewangan supaya kerugian sebenar tidak dikesan oleh pihak pengurusan.Beliau mengawali kedua-dua urusan perdagangan dan penyeliasan transaksi tanpa pengawasan yang berkesan.Kelemahan kawalan dalaman dan kegagalan sistem pengesanan membolehkan penipuan diteruskan untuk tempoh yang lama.23456Nick Leeson menjalankan perdagangan derivatif berisiko tinggi di SIMEX, Singapura tanpa kebenaran.7Kerugian terus meningkat sehingga mencecah €827 juta, sebelum akhirnya menyebabkan Barings Bank muflis pada tahun 19551MODUS OPERANDI N BAGAIMANA PENIPUAN DILAKUKAN OLEH NICK LESSON?
TINDAKAN YANG DIAMBILTINDAKAN YANG DIAMBILTINDAKAN YANG DIAMBILTINDAKAN YANG DIAMBIL Selepas skandal kewangan yang melibatkan Nick Leeson terbongkar pada tahun 1995, pelbagai tindakan telah diambil oleh pihak berkuasa dan pihak pengurusan bagi menangani krisis tersebut. Tindakan yang dilaksanakan bukan sahaja bertujuan menghukum pihak yang bertanggungjawab, malah memperkukuh sistem kawalan dalaman serta meningkatkan tahap tadbir urus dalam sektor perbankan. Pendakwaan terhadap Nick Leeson Setelah kerugian besar Barings Bank didedahkan, Nick Leeson melarikan diri dari Singapura sebelum berjaya ditahan di Frankfurt, Jerman. Beliau kemudiannya diekstradisi ke Singapura untuk dibicarakan. Hasil perbicaraan mendapati beliau bersalah atas beberapa pertuduhan, termasuk memalsukan dokumen kewangan dan menyembunyikan kerugian melalui akaun rahsia bernombor 88888. Beliau dijatuhi hukuman penjara selama enam tahun enam bulan. Tindakan undang-undang ini menunjukkan bahawa setiap individu perlu bertanggungjawab terhadap pelanggaran integriti dan amanah yang diberikan kepada mereka. Pengambilalihan Barings Bank Akibat kerugian yang dianggarkan sebanyak £827 juta, Barings Bank tidak lagi mampu meneruskan operasinya dan akhirnya diisytiharkan muflis. Bagi mengelakkan kesan yang lebih buruk terhadap sistem kewangan, ING Group mengambil alih Barings Bank pada harga simbolik sebanyak £1. Langkah ini bertujuan memastikan operasi perbankan dapat diteruskan serta melindungi kepentingan pelanggan dan pelabur. ING Group mengambil alih Barings Bank
Penambahbaikan Sistem Kawalan Dalaman Siasatan terhadap kes ini mendapati bahawa kelemahan sistem kawalan dalaman merupakan antara faktor utama yang membolehkan penipuan berlaku. Nick Leeson diberi tanggungjawab mengendalikan urus niaga dan pada masa yang sama menyelia proses penyelesaian transaksi. Keadaan ini menyebabkan tiada mekanisme semak dan imbang yang berkesan. Oleh itu, institusi kewangan mula mengasingkan fungsi kerja, memperkukuh audit dalaman, meningkatkan pemantauan serta memperkenalkan sistem pengurusan risiko yang lebih berkesan. Pengukuhan Peraturan Kewangan Kes ini turut mendorong pihak berkuasa kewangan memperketat peraturan berkaitan aktiviti perdagangan derivatif. Institusi kewangan diwajibkan mematuhi piawaian tadbir urus yang lebih tinggi, memperkukuh sistem pelaporan serta meningkatkan ketelusan dalam setiap urus niaga. Langkah ini bertujuan mengurangkan risiko penipuan dan meningkatkan keyakinan masyarakat terhadap sistem kewangan.
KESAN KEPADA ORGANISASI Kejatuhan Barings Bank Kesan paling ketara daripada tindakan Nick Leeson ialah kejatuhan Barings Bank, sebuah institusi kewangan yang telah beroperasi selama lebih 230 tahun. Kerugian berjumlah kira-kira £827 juta menyebabkan bank tersebut mengalami krisis kewangan yang serius sehingga diisytiharkan muflis pada tahun 1995. Kejadian ini membuktikan bahawa kelemahan dalam sistem kawalan dalaman boleh mengancam kelangsungan sesebuah organisasi. Kemerosotan Reputasi Organisasi Skandal ini telah menjejaskan reputasi Barings Bank yang selama ini dikenali sebagai institusi kewangan yang berprestij. Kepercayaan pelanggan, pelabur dan rakan niaga semakin merosot kerana organisasi gagal mengesan dan mengawal penyelewengan yang dilakukan oleh seorang pekerja. Reputasi yang dibina selama beratus-ratus tahun musnah dalam tempoh yang singkat. Kerugian Kewangan Selain mengalami kerugian kewangan yang besar, Barings Bank turut kehilangan aset, pelanggan dan peluang perniagaan. Keadaan ini menyebabkan organisasi tidak lagi mampu beroperasi secara bebas dan akhirnya diambil alih oleh ING Group. Kes ini menunjukkan bahawa kegagalan mengurus risiko boleh memberi implikasi kewangan yang amat besar kepada sesebuah organisasi. Kesan terhadap Pekerja Kejatuhan Barings Bank turut memberi kesan kepada kebajikan pekerja apabila ramai daripada mereka kehilangan pekerjaan. Walaupun sebahagian besar pekerja tidak terlibat dalam penyelewengan tersebut, mereka tetap menerima kesan akibat kegagalan organisasi mengurus risiko dan mengawal salah laku dalam kalangan kakitangan.
Kesan kepada Masyarakat dan Negara Kehilangan Dana dan Pelaburan: Kerugian besar bank berjumlah £827 juta (kira-kira $1.4 bilion) telah menghancurkan modal bank tersebut dan mengancam dana pelabur awam serta pelbagai institusi Kehilangan Keyakinan Awam: Kepercayaan masyarakat terhadap sistem perbankan global dan pengurusan kewangan institusi berprestij tergugat, menyebabkan panik dalam pasaran. Risiko Sistemik Negara: Kegagalan bank tertua di Britain ini hampir mencetuskan krisis kewangan global sekiranya Bank of England tidak bertindak. Kaitan dengan Integriti & Anti-Corruption Konflik Kepentingan & Akauntabiliti Lemah: Leeson memegang dua jawatan serentak—sebagai pedagang (front office) dan pegawai yang merekod dan menyelesaikan akaun (back office). Ketiadaan pengasingan tugas ini melanggar prinsip integriti asas, membolehkan beliau memalsukan rekod kewangan dan menyembunyikan kerugian besar di dalam akaun rahsia
Ketelusan dan Tadbir Urus yang Lemah: Pengurusan tertinggi di London gagal mengawasi aktiviti Leeson kerana mereka lebih mementingkan keuntungan luar biasa yang pada awalnya dilaporkan. Ketelusan tidak dipraktikkan sepenuhnya kerana audit dalaman gagal berfungsi akibat tiada pemantauan silang (checks and balances) Kecuaian dan Rasuah Moral: Budaya di mana eksekutif mengabaikan garis panduan risiko demi mengejar ganjaran material atau bonus besar adalah sejenis ketidakjujuran korporat. Sifat tamak dan "budaya untung-atas-angin" (walaupun menggunakan dana tanpa kebenaran) jelas merupakan pelanggaran integriti yang serius.
Kes kejatuhan Barings Bank yang melibatkan Nick Leeson merupakan satu contoh klasik jenayah kolar putih yang sangat relevan dengan kursus integriti dan antirasuah. Kes ini memberi gambaran jelas bahawa penyalahgunaan kuasa, ketidakjujuran dan kegagalan mematuhi prinsip integriti boleh membawa kepada kejatuhan sebuah organisasi yang kukuh dan berpengaruh. Pada pandangan kami, kes ini bukan sekadar isu kewangan atau kesilapan pengurusan semata-mata, tetapi juga merupakan satu bentuk pelanggaran integriti yang serius. Walaupun tiada unsur rasuah secara langsung seperti pemberian suapan, tindakan Leeson menyembunyikan kerugian dan memanipulasi rekod kewangan boleh dianggap sebagai “rasuah moral” kerana beliau telah mengkhianati kepercayaan dan kuasa yang ada untuk kepentingan diri sendiri. Hal ini jelas bertentangan dengan prinsip integriti yang menuntut kejujuran, ketelusan, dan akauntabiliti dalam setiap tindakan pekerja. Dari sudut etika, tindakan Leeson menunjukkan kegagalan dalam membuat keputusan apabila beliau memilih untuk menutup kesalahan daripada mengakuinya. Dalam konteks antirasuah, ini menunjukkan bahawa rasuah bukan hanya berlaku dalam bentuk wang atau hadiah, malah turut melibatkan bentuk manipulasi maklumat, penipuan, dan penyalahgunaan kuasa. Selain itu, pihak pengurusan Barings Bank juga gagal menunjukkan kepimpinan beretika apabila mereka tidak melaksanakan pemantauan yang mencukupi dan terlalu bergantung kepada laporan keuntungan sahaja tanpa pengesahan yang teliti. REFLEKSIREFLEKSIREFLEKSI Dari sudut etika, tindakan Leeson menunjukkan kegagalan dalam membuat keputusan apabila beliau memilih untuk menutup kesalahan daripada mengakuinya. Dalam konteks antirasuah, ini menunjukkan bahawa rasuah bukan hanya berlaku dalam bentuk wang atau hadiah, malah turut melibatkan bentuk manipulasi maklumat, penipuan, dan penyalahgunaan kuasa. Selain itu, pihak pengurusan Barings Bank juga gagal menunjukkan kepimpinan beretika apabila mereka tidak melaksanakan pemantauan yang mencukupi dan terlalu bergantung kepada laporan keuntungan sahaja tanpa pengesahan yang teliti.
Selain itu, kes ini juga menekankan kepentingan sistem kawalan dalaman sebagai langkah pencegahan rasuah dan penyelewengan. Ketiadaan pengasingan tugas (segregation of duties) yang jelas dalam kes ini telah membuka ruang kepada penyalahgunaan kuasa. Ini menunjukkan bahawa organisasi perlu mengamalkan tadbir urus yang baik termasuk audit dalaman yang berkesan, pemantauan berterusan dan sistem semak imbang bagi memastikan tiada individu mempunyai kawalan penuh tanpa pengawasan. Harapan kami adalah agar kes seperti ini dapat dijadikan pengajaran kepada semua pihak terutamanya organisasi kewangan dan golongan profesional. Kesedaran tentang integriti dan antirasuah perlu diperkukuhkan agar setiap individu memahami kesan buruk penyelewengan dan kepentingan mengekalkan nilai moral dalam setiap tindakan. Pada masa hadapan, kami berharap dapat menjadi individu yang berintegriti tinggi, menolak sebarang bentuk rasuah dan menyumbang kepada pembentukan organisasi yang telus dan beretika. Kesimpulannya, kejatuhan Barings Bank bukan sahaja menunjukkan kegagalan dalam pengurusan risiko tetapi juga kegagalan dalam menegakkan integriti dan nilai antirasuah. Perkara ini menjadi peringatan bahawa tanpa integriti, kejayaan yang dicapai tidak akan berkekalan dan boleh membawa kepada kemusnahan yang besar. Sebagai pelajar yang mengikuti kursus integriti dan antirasuah, kami mengambil pengajaran bahawa integriti bukan sekadar teori, tetapi perlu diamalkan dalam setiap aspek kehidupan, sama ada dalam pembelajaran mahupun kerjaya pada masa hadapan. Kami juga sedar bahawa tekanan untuk mencapai kejayaan tidak boleh dijadikan alasan untuk melanggar prinsip etika. Sebaliknya, kita perlu mempunyai sikap berani bertindak secara jujur walaupun berhadapan dengan risiko atau kegagalan.
LAMPIRAN
Rujukan Bank for International Settlements. (1995). Annual Report 1995. https://www.bis.org Encyclopaedia Britannica. (n.d.). Bankruptcy of Barings Bank (1995). Encyclopaedia Britannica. https://www.britannica.com/event/bankruptcy-of- Barings-Bank How account 88888 sank Britain’s oldest bank. (1996, February 16). The Independent. https://www.independent.co.uk/news/business/how-account-88888- sank-britain-s-oldest-bank-1319275.html ING Group. (n.d.). History of ING. https://www.ing.com Rodrigues, J. (2015, February 24). Barings collapse at 20: How rogue trader Nick Leeson broke the bank. The Guardian. https://www.theguardian.com/business/from-the-archive-blog/2015/feb/24/nick- leeson-barings-bank-1995-20-archive